Основные инструменты, применяемые для мониторинга характера и динамики долговых обязательств
Среди таких инструментов можно выделить ряд аналитических индикаторов, используемых для оценки характера задолженности и ее взаимосвязи с основными финансовыми показателями компании. Одним из ключевых показателей подобного рода является оборачиваемость такого актива, как . В соответствии с международными стандартами финансовой отчетности, она носит название receivables turnover ratio, сокращенно RTR. Под этим названием ее можно встретить в финансовой отчетности зарубежных компаний.
Формула расчета оборачиваемости дебиторских активов компании представляет собой частное от деления общего объема выручки от реализации товаров или услуг, производимых компанией, на среднюю за анализируемый период величину денежных средств, которые компания должна получить от своих контрагентов. В случае если в учетной политике конкретной организации имеется резерв, выделенный на сомнительные долги, сумму такого резерва следует вычесть из прежде, чем проводить деление.
Фактически величина коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности показывает, насколько эффективно налажено взаимодействие между компанией и ее контрагентами. Формула данного коэффициента может быть интерпретирована как количественный показатель скорости превращения товаров и услуг, поставляемых компанией, в денежные средства, то есть активы. Единицей измерения оборачиваемости дебиторской задолженности служит количество раз такого превращения, осуществленных за единицу времени. Как правило, для обеспечения достаточной степени обоснованности этого показателя в качестве рассматриваемого временного периода принимается финансовый год.
Соответственно, большой размер коэффициента свидетельствует, что скорость оборота денежных средств между поставщиком товара или услуги и ее получателем является достаточно высокой, а значит, компания-поставщик быстро осуществит сбор активов. Низкий порог коэффициента говорит о том, что скорость взаимодействия между компанией и ее контрагентами слишком низка, а значит, организация не получает того объема средств, который получила бы при более быстрых расчетах с ними.
Существует еще один значимый индикатор, который обыкновенно рассчитывают в паре с первым. Коэффициент оборачиваемости такого актива, как дебиторская задолженность, показывает, что фактически его формула представляет собой характеристику того же процесса – получения денежных средств, подлежащих уплате дебиторами, однако, согласно сложившейся практике, рассчитывается в днях. Таким образом, коэффициент оборачиваемости денежных средств, подлежащих получению с дебиторов, показывает среднее количество дней, которые проходят с момента поставки компанией товаров или услуг до момента поступления денежных средств, предназначенных в уплату за эту поставку, на счета компании.
В стандартах международной финансовой отчетности коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности обыкновенно именуется day’s sales outstanding, сокращенно DSO. Под таким названием он обычно фигурирует в финансовых отчетах компаний, действующих за рубежом или подготавливающих отчетность в соответствии с требованиями международных стандартов. Также достаточно широко распространено другое наименование таких коэффициентов – average collection period, то есть средний период . Сокращение этого термина – ACP – также можно встретить в финансовых отчетах на английском языке.
Отражение дебиторской задолженности в бухгалтерском балансе организации
Признание факта существования такого рода долгов обеими сторонами – одно из важнейших условий последующего разрешения ситуации. Основанием такого признания чаще всего выступают договоры, заключенные между рассматриваемой организацией, назовем ее “А”, и ее партнерами, поставщиками, клиентами или другими субъектами. Согласно действующим стандартам бухгалтерского учета, долги дебиторов подлежат выделению отдельными строками в бухгалтерском балансе организации
При этом следует принимать во внимание, что дебиторская задолженность отражается в разделе активов компании, поскольку фактически представляет собой сумму денежных средств, которая по праву принадлежит ей, но пока находится в руках других юридических или физических лиц
Отражаемая в бухгалтерском балансе организации подразделяется на два вида в зависимости от срока ожидаемого поступления платежей по этим статьям. В частности, выделяются краткосрочные обязательства, срок погашения которых истекает менее чем через 12 месяцев после даты составления бухгалтерского отчета, и долгосрочные обязательства, платежи по которым ожидаются более чем через 12 месяцев. При этом содержание строк, расшифровывающих соответствующие виды долгов, несколько различается.
Формула расчета коэффициента DSO
На практике используются следующая формула расчета срока погашения дебиторской задолженности:DSO = DAP * AR / NSГде: DAP – длительность одного периода, дней;AR (Account receivable) – дебиторская задолженность, у.е.;NS (Net Sales) – выручка нетто от всех видов продаж. Среднегодовая реализация в кредит, у.е.Показатель DSO измеряется в днях и показывает среднее число рабочих дней, требуемых для взыскания задолженности. Также показатель определяет, сколько раз погашались счета к получению или сколько единиц выручки получено с 1 у.е. дебиторской задолженности. Чем ниже полученный результат, тем быстрее дебиторская задолженность обращается в денежные средства, и, следовательно, повышается ликвидность оборотных средств предприятия. Высокое значение коэффициента может свидетельствовать о трудностях со взысканием средств по счетам дебиторов.
Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности
Оценка соотношений разных типов задолженностей предприятия помогает определить уровень финансовой независимости компании. Такая аналитическая операция позволяет выяснить, насколько полно фирма может покрыть свои кредиторские обязательства перед контрагентами, сотрудниками и прочими лицами за счет средств дебиторской задолженности.
Получить аналитическую раскладку можно через коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности. Формула его расчета выглядит так:
К Дз и Кз = Сумма дебиторской задолженности / Сумма кредиторской задолженности.
Размер кредиторской и дебиторской задолженности учитывается совокупно на дату, которой производятся вычисления. Дополнительно определяют удельные доли заемных и собственных ресурсов компании, что дает возможность достоверно оценить текущее финансовое положение субъекта хозяйствования.
Списание дебиторской задолженности
Если должник не погасил дебиторскую задолженность, то производится её списание:
- по истечении срока исковой давности;
- при освобождении кредитором должника от обязательств;
- в случае невозможности исполнения обязательств, в случае, если она вызвана обстоятельствами непреодолимой силы (изменения в законодательстве, стихийные бедствия и прочее);
- ликвидации дебитора.
Списание дебиторской задолженности производится в конце отчётного периода после проведения инвентаризации, на основании приказа руководителя. Задолженность включается во внереализационные расходы предприятия.
Краткосрочная дебиторская задолженность
Общая сумма поступлений, ожидаемых от дебиторов в краткосрочном периоде, отражается в строке 240 бухгалтерского баланса. При этом в строке 241 в разделе активов отдельно показывается оценка состояния долгов со стороны покупателей и заказчиков, поскольку именно они чаще всего являются ключевыми источниками формирования суммы этого раздела. Если покупателем или заказчиком в счет выполненных работ или поставленных товаров был перечислен аванс, сумма долга соответствующего контрагента по данной статье должна быть уменьшена на сумму аванса.
Остальные статьи краткосрочных долгов, причитающихся организации, демонстрируются на счетах учета расходов. Так, в общей сложности применяемая в настоящий момент форма бухгалтерского баланса, используемая специалистами для отражения краткосрочной “дебиторки”, включает в себя восемь счетов, в которых отражаются расчеты с дебиторами. В случае если тот или иной счет не применялся организацией в конкретном периоде, отражаемом в бухгалтерской отчетности, соответствующая строка изымается из состава бухгалтерского баланса.
В перечень счетов, отражающих оценку состояния задолженностей дебиторов, которые должны быть уплачены в течение 12 месяцев, могут входить следующие:
- счет 60, “Расчеты с поставщиками и подрядчиками”. В данном счете проставляется сумма аванса, перечисленного организацией “А” поставщику или подрядчику в счет оплаты товаров или услуг, которые пока не получены;
- счет 62, “Расчеты с покупателями и заказчиками”. Этот счет должен отражать стоимость товаров и услуг, которые уже поставлены покупателям и заказчикам, но пока не оплачены;
- счет 68, “Расчеты по налогам и сборам”. Данный счет демонстрирует размер излишне уплаченного налога и сбора в бюджеты всех уровней в случае, если таковые имеются;
- счет 69, “Расчеты по социальному страхованию и обеспечению”. Здесь демонстрируется аналогичная предыдущей статье сумма, уплаченная в различные фонды: пенсионный фонд, фонд социального страхования, фонд обязательного медицинского страхования;
- счет 70, “Расчеты с персоналом по оплате труда”. В данном счете показывается сумма денежных средств, которые подлежат удержанию с работника по тем или иным причинам, например, в соответствии с условиями трудового договора;
- счет 71, “Расчеты с подотчетными лицами”. В этом счете фигурируют суммы средств, переданных уполномоченным лицам под отчет, однако до сих пор ими не возвращенных;
- счет 73, “Расчеты с персоналом по прочим операциям”. Данный счет отражает наличие и сумму долгов, имеющихся у персонала перед организацией по иным основаниям, нежели оплата труда. В частности, в качестве таких оснований могут выступать оплата работодателем обучения сотрудника, которую последний должен возместить, и другие возможные расходы;
- счет 75, “Расчеты с учредителями”. Этот счет демонстрирует сумму задолженности учредителей по отношению к организации. Например, здесь могут быть отражены их неоплаченные обязательства по уплате взносов в уставный капитал компании;
- счет 76, “Расчеты с разными дебиторами и кредиторами”. В этом счете показываются все прочие расчеты, которые не вошли в остальные демонстрируемые счета. Примером задолженности, которая может быть показана в рамках этого счета, могут являться банковские проценты, подлежащие выплате по депозиту организации, либо другие подобные платежи со стороны контрагентов компании.
